RDB: o que são os Recibos de Depósito Bancário? Vale a pena investir?
Os brasileiros costumam ter mais afinidade com investimentos de renda fixa, por ser considerados títulos acessíveis e seguros. Entretanto, poucos conhecem o RDB.
O RDB é um investimento de renda fixa, assim como um CDB, porém apresentam algumas características que precisam ser consideradas antes de investir.
O que é um RDB?
O RDB (Recibo de Depósito Bancário) é um investimento de renda fixa, semelhante ao CDB (Certificado de Depósito Bancário).
Entretanto, o RDB não pode ser transferido ou negociado antes da data de vencimento, sendo essa uma das principais características da aplicação. Portanto, são inegociáveis e intransferíveis.
Como funciona um RDB?
Por ser considerado um investimento de renda fixa, o investidor aplica no RDB em troca de rentabilidade na data de vencimento do contrato.
Assim, o RDB é um título de renda fixa de natureza privada que pode ser emitido por:
- Bancos comerciais e/ou bancos de investimento;
- Sociedades de crédito ou de financiamento;
- Cooperativas de crédito.
Ou seja, o emissor captar recursos através de um título de renda fixa privado e o investidor aplica capital em troca de rentabilidade.
Dessa forma, a remuneração do RDB pode ser prefixadas ou pós-fixada, e prazos podem variar entre seis meses a quatro anos.
Além disso, o RDB pagar mais juros para aplicações com prazo e volume financeiro maiores. Ou seja, quanto maior o prazo ou o valor investido, maior a rentabilidade da aplicação.
Sendo assim, esse investimento se torna mais interessante para o investidor com o foco no longo prazo, podendo esperar um tempo maior para receber os juros.
Por fim, as alíquotas de imposto de renda do RDB é progressiva e segue a tabela:
| Prazo | Alíquota |
| Até 180 dias | 22,5% |
| 181 a 360 dias | 20% |
| 361 a 720 dias | 17,5% |
| Acima de 720 dias | 15% |
Qual é a diferença entre RDB e CDB?
Muitos investidores não sabem a diferença entre CDB e RDB. Portanto, vale fazer uma explicação mais detalhada.
Em primeiro lugar, o CDB conta com uma maior liquidez, inclusive, alguns contam com liquidez diária, sendo possível resgatar o valor aplicado antes do vencimento.
Por outro lado, o RDB não pode ser resgatado antes do prazo final de investimento, sendo considerando um com pouca liquidez. Ou seja, são inegociáveis e intransferíveis.
Dessa forma, o RDB possui menos liquidez que um CDB, mas pode gerar maiores rentabilidades considerando suas características. Assim, em geral, esse título costuma apresentar juros mais atrativos que o CDB, para compensar a falta de liquidez.
Por fim, eles são menos abundantes no mercado, sendo emitidos, de forma geral, por cooperativas de crédito.
O RDB é seguro?
Os RDBs possuem a garantia do Fundo Garantidor de Crédito (FGC) de até R$ 250 mil por CPF atrelado a um grupo financeiro, com um limite total garantido de um R$ 1 milhão.
No entanto, os investidores que desejarem investir uma quantia superior a um milhão é preciso ter cuidado e analisar o risco de crédito dos emissores.
Uma vez que esses recebíveis são emitidos por instituições menores, isso pode representar um risco superior para o investidor que não está coberto pelo FGC.
Além disso, é preciso ficar atento a juros muitos altos. Isso porque esses costumam ser oferecidos quando a instituição está com dificuldade de capitalizar.
Vale a pena investir em RDB?
Em primeiro lugar, uma boa maneira de avaliar o risco e o retorno dos RDBs é comparar a sua rentabilidade com outros títulos de renda fixa, como CDBs, por exemplo.
Dessa forma, esse título pode apresentar um prêmio de risco interessante devido a sua falta de liquidez, porém o investidor precisa considerar seu perfil de risco.
Nesse sentido, o risco de crédito do emissor pode contribuir para juros mais atrativos, sendo um ponto a ser considerado antes de investir em RDB.
Por fim, esse título de renda fixa pode ser opção de investimento para quem não precisa de liquidez e pode deixar o dinheiro investido com um vencimento de longo prazo.
Ainda possui dúvidas a respeito do funcionamento de um RDB? Comente abaixo a sua dúvida!
